小微企业融资从“烫手山芋”到“香饽饽”：平均贷款利率6.23%期限明显延长

“中小企业今年在一定程度上成了‘香饽饽’。由于有政策指引，我们行要求对小微企业的服务实现双增：一是服务数量要比上年增加；二是针对中小企业的贷款余额要增加。”一家总部在华南的股份行负责人近日对21世纪经济报道记者表示。

10月30日，在国务院新闻办公室举办的新闻发布会上，银保监会副主席王兆星介绍，对小微企业、民营企业的金融服务取得了阶段性进展。截至今年9月，普惠型小微企业贷款余额超过8.9万亿元，同比增长19.8%，较各项贷款同比增速高7个百分点，有贷款余额的户数超过1600万户，同比增加406万户，阶段性地实现了“两增”的目标。

10月31日，金税信息技术服务股份有限公司董事长秦爱民在接受21世纪经济报道记者采访时表示，不论是从贷款额度、贷款效率、贷款利率还是贷款时间上，现在都出现了明显的改善。“拿我们公司为例，以前做抵押贷款，至少要跑四五趟，流程在3个月以上，这对于急需用钱的小微企业来说，是非常大的考验。现在我们通过广州建行的普惠金融e登记则只要10天。”

除了贷款额度实现翻几番，秦爱民说，此前公司在广州建行的抵押贷款最高只能贷到300万，现在升级到1000万。“国有大行对于贷款的审批流程非常严格，即使我们一直和银行、税务系统有业务往来，也没有‘后门’可走。”

对于抵押贷款，目前市场上最为普遍的抵押物是房产，一般抵押率不会超过7折。但对于小微企业来说，即使有1000万的房产，也不见得能贷到700万的资金。

“抵押物当然重要，但银行更看重企业的还款能力。银行是金融机构，不是开发商也不是资产处理公司，如果企业的还款能力有待考验，我们会相应下浮贷款额度。”10月31日，一家国有大行的中小企业部负责人表示。

相比贷款额度，秦爱民认为，贷款时限的变化对于小微企业来说才是更大的利好。“我们最新一笔贷款时间延长至三年，我认为这个对公司来说是最重要的，以前贷款之后需按月付息，年底付息还本，现在变成按年付息，三年之后还本，这让小微企业省去很多周转的时间和成本。”

除了贷款难之外，中小企业贷款贵也是一个挥之不去的痛。不过近期这一现象出现较大的改善。

王兆星表示，截至9月末，对民营企业的贷款余额已经达到30.4万亿元，增长幅度还在不断上升。18家主要商业银行三季度新发放的普惠型小微企业贷款平均利率控制在6.23%，较一季度下降了0.7个百分点，融资成本得到了很好的控制，保险服务也得到了有效改善。2018年1-9月，信用保险和贷款保障保险累计服务的小微企业达到50万家左右。

王兆星表示，民营经济、小微企业在我国经济建设当中具有非常重要的作用，是一支非常重要的生力军。银保监会今年一方面抓紧机构改革调整，另一方面毫不松懈地推进银行业保险业改革，毫不松懈地防范和化解金融风险，同时也毫不松懈地来支持引导银行保险机构，加大对实体经济的支持，特别是民营企业、小微企业的支持。今年以来，采取了很多措施，也取得了阶段性的成效。

贷款利率下调，秦爱民深有感受。“去年我们抵押贷款的利率是年化6.8%，今年已经降至5.2%，降幅达到23.5%。100万贷款可以节省1.6万的利息。”

10月31日，建设银行广州分行行长邓波对21世纪经济报道记者表示：“广州分行将以普惠金融e登记为切入点，通过金融科技创新，让普惠金融服务触手可及，以金融力量积极解决小微企业融资难、融资贵、融资慢等痛点问题。”

中国信保广东分公司总经理瞿栋认为，保险行业对于小微企业的融资也起到了保驾护航的作用。保单也是有效抵押物，为小微企业提供了增信服务，也为小微企业获得贷款提供了保障。

一家城商行负责人10月31日对记者表示，今年小微企业确实相当受重视。“现在每个行都要求‘双增’，以前是小微企业求我们，现在我们主动上门找客户。目前对于小微企业的贷款利率只上浮10%；去年是上浮30%，而且即使上浮，能够拿到贷款的小微企业也是微乎其微。”

今年9月底，广发银行副行长郑廉明接受21世纪经济报道记者采访时认为，中小企业融资难、融资贵的现象是社会问题，也是世界难题。就目前来看，银行贷款利息其实占企业融资费用比例不是很高(里面可能还有担保费、保险费、知识产权评估费、抵押登记费等)，银行放贷也有资金成本，还要计提风险损失准备。“近几年来，在国家政策引导下，银行的贷款利率一直在下降，对比其它融资工具，银行的贷款对小微企业可以说是最廉价、最便宜的了。”

现阶段，民营企业、小微企业之所以仍面临融资难、融资贵，根源就在于融资渠道比较单一。绝大多数民营企业和小微企业都是依赖间接融资，必然会产生各种中间费用。再者，小微企业的个体不同，贷款风险也不一样，同一个小微企业在不同发展阶段，其贷款风险也不一样，所以很难采取统一利率定价。

上述城商行负责人也表示，小微企业融资难、融资贵的问题也不能全部归责于银行。“就像之前，不管我们如何严防死守，总有贷款流向地产领域，这让银行的监管工作十分为难。”